『壹』 成本—銷售量—利潤相關分析
第五章 成本--產量--利潤依存關系的分析
學習目的和要求
通過本章學習，掌握貢獻毛益、盈虧臨界點的計算，量、本、利依存關系的分析以及在經營決策中的具體應用。
第一節 貢獻毛益與盈虧臨界點
一、貢獻毛益 貢獻毛益是指產品的銷售收入扣除變動成本後的余額。它首先應該用於補償固定成本，補償固定成本之後還有餘額，才能為企業提供利潤。如果貢獻毛益不足以收回固定費用，則企業將發生虧損。
貢獻毛益有兩種表現形式：
（一）貢獻毛益額 是各種產品的銷售收入總額減各種產品的變動成本總額。也可以用每種產品的銷售單價減去各該產品的單位變動成本，即為單位貢獻毛益。它是反映各種產品盈利能力的一個重要指標，是管理人員進行決策分析的一項重要信息。
（二）貢獻毛益率 它是以單位貢獻毛益除以單位銷價或者以貢獻毛益總額除以銷售收入總額。其計算公式是：
二、盈虧臨界點
盈虧臨界點，也稱損益兩平點或保本點。它是以盈虧臨界點為基礎，對成本、銷售量、利潤三者之間所進行的盈虧平衡分析。所為盈虧臨界點，是指在一定銷售量下，企業的銷售收入和銷售成本相等，不盈不虧。當銷售量低於盈虧臨界點的銷售量時，將發生虧損；反之，當銷售量高於盈虧臨界點銷售量時，則會獲得利潤。盈虧臨界點是個很重要的數量指標。
盈虧臨界點的銷售量，可用實物單位表現，也可用金額表現。具體計算公式是：
三、同時生產多種產品時，盈虧臨界占的計算
當企業生產經營多種產品時，由於每種產品的貢獻毛益不同，所以，盈虧臨界點的計算可按下列步驟進行：
1．計算各種產品銷售額佔全部產品總銷售額的比重；
2．以各種產品的貢獻毛益率為基礎，以該種產品銷售額占銷售總額的比重為權數進行加權平均計算，從而求出各種產品綜合的加權貢獻毛益率。其計算公式可表述如下：
3．計算整個企業綜合的盈虧臨界點銷售額，即：
四、同盈虧臨界點有關的指標的含義及計算方法
（一）達到盈虧臨界點的作業率 達到盈虧臨界點的作業率，是指用盈虧臨界點的銷售量除以企業正常開工完成的銷售量。其計算公式是：
（二）安全邊際
安全邊際是指現有銷售量超過盈虧臨界點銷售量的差額，標志著從現有銷售量到盈虧臨界點，還有多大的差距。這個差距說明現有銷售額再降低多少，企業才會發生損失。差距越大，企業發生虧損的可能性就越小。安全邊際可以用絕對數表示，也可以用相對數表示。用絕對數表示，其計算公式：
（三）銷售利潤率
銷售利潤率是銷售利潤與銷售收入的比率。其公式列示如下：
五、盈虧臨界圖
盈虧臨界圖是圍繞盈虧臨界點，將影響企業利潤的有關因素及相互關系，集中在一張圖上形象而具體地表現出來。利用它，可以清楚地看到有關因素的變動對利潤發生怎樣的影響，對於在經營管理工作中提高預見性和主動性，有較大的幫助。
（一）盈虧臨界圖的繪製程序
在盈虧臨界圖上，一般以橫軸表示銷售量（用實物單位或金額表現），以縱軸表示成本和銷售收入的金額。其繪製程序如下：
1．按銷售總金額取縱橫交叉點，連結交叉點與原點之線，則為銷售總收入線；
2．按固定成本金額在縱軸上取點，劃平行於橫軸的直線，則為固定成本線；
3．在銷售量橫軸上選擇一個整數，算出它的總成本y=a+bx，標出同銷售總量相對應的總成本那一點；然後聯結該點與固定成本在縱軸上的截點，這條線則為總成本線；
4．總收入線與總成本線交點就是盈虧臨界點。
（二）盈虧臨界圖的特點
1．盈虧臨界點不變，銷售量越大，能實現的利潤越多，或虧損越少；銷售量越小，能實現的利潤越少，或虧損越多。
2．銷售量不變，盈虧臨界點越低，能實現的利潤越多，或虧損越少；盈虧臨界點越高，能實現的利潤越少，或虧損越多。
3．在銷售收入既定的條件下，盈虧臨界點的高低取決於固定成本和單位產品變動成本的多少。固定成本越多，或單位產品的變動成本越多，盈虧臨界點越高；反之，盈虧臨界點越低（單位產品變動成本的變動對盈虧臨界點的影響，是通過變動成本線的斜率的變動而表現出來）。
六、成本--產量--利潤分析的基本假設
（一）假定產品的單位銷售價格不變，企業的銷售總收入同產品的銷售量成正比例地變動
（二）假定所有的成本都劃分為固定成本和變動成本兩部分
其中，假定固定成本是處於"相關范圍"內，其總額在全期內保持不變，不受銷售量變動的影響；單位產品的變動成本不變，變動成本總額同產品的銷售量成正比例地變動。
（三）假定企業生產和銷售一種產品，如果同時生產和銷售多種產品時，其品種構成不變
（四）假定全期內產品的生產量與銷售量一致，不考慮產成品存貨水平的變動對利潤的影響
第二節 目標利潤的分析
一、預測利潤
要預測利潤，必須根據銷售預測中預計的銷售量，測算計劃期間將實現多少利潤，基本公式是：
二、預測目標銷售量
通過目標銷售量的預測分析，以便了解企業要達到預定的目標利潤，應生產和銷售多少產品。
由於目標利潤和固定成本總額一樣，必須由貢獻毛益來補償，因此，可將計算以實物量表示的盈虧臨界點的公式稍加改變即可，其計算公式如下所示：
第三節 利潤預測中的敏感分析
一、單位售價變動的影響
如果單位售價提高，在其他因素不變的情況下，將會使產品的貢獻毛益增加，從而使盈虧臨界點降低，目標銷售量減少；反之，如果單位售價降低，其他條件不改變，其結果將會減少貢獻毛益，提高盈虧臨界點，目標銷售量也會增加。
二、變動成本變動的影響
在其他因素不變的情況下，變動成本的變動，對貢獻毛益會發生影響，從而對盈虧臨界點也必然發生影響：當單位產品的變動成本增加時，單位的貢獻毛益按其增加額相應地下降，盈虧臨界點必然提高，目標銷售量將會隨之提高；反之，單位變動成本減少時，貢獻毛按其減少額相應地提高，盈虧臨界點必然下降，目標銷售量也減少。
三、銷售量變動的影響
也就是在其他條件不變的情況下，銷售量應在原有基礎上增加多少，才能保證目標利潤的實現。
四、固定成本變動的影響
在其他因素不變的情況下，固定成本增加或減少，對盈虧臨界點和目標銷售量均會發生影響。當固定成本增加時，盈虧臨界點和目標銷售量會增加；反之，當固定成本減少時，盈虧臨界點和目標銷售量則會減少。
五、多因素同時變動的影響
以上所述的是為了保證實現目標利潤，分項逐一計算各有關因素所應採取的相應措施。但在現實生活中，各有關因素往往不是孤立存在，而是相互制約、互為影響的。因此，為如實反映客觀實際情況，往往需要綜合計算各有關因素同時變動的影響。
六、稅率變動的影響
以上所述的各有關因素變動對實現目標利潤的影響，一般是指稅前利潤，其實，從稅後利潤來進行目標利潤的規劃和分析，更符合企業生產經營的需要。
如將稅前利潤改為稅後利潤，其公式是：
如果目標利潤是按稅後利潤計算，則實現目標利潤的銷售量應按下式計算：
上面所述及的成本--產銷量--利潤依存關系的分析，是假定銷售單價、單位變動成本和固定成本總額是一個定值。但是，在實際工作中，這三個變數往往會受各種各樣因素的影響，對他們的預期變動很難事先掌握得十分准確，只能大概估計它們將在一定范圍內變動，在這個范圍內有關數值可能出現的概率如何，所以要計算保本點必須藉助概率分析。
例如，某企業在計劃期間准備就A、B兩種產品中選擇一種進行生產時，可根據有關資料計算A、B兩種產品銷售量的期望值，然後再進一步分析其內含的相對風險程序的大小，以此進行對比、選擇。
第五節 成本--產量--利潤依存關系
的分析在經營決策中的應用
一、應否購置某項生產設備的選擇
可通過購置與否可能取得的綜合經濟效益的大小進行對比、選擇。
二、設備的購置或租賃的選擇
可通過：
1.計算兩種方案（自行購買或租用）的年使用成本（租用的年使用成本是指按天計算的租金和運轉費，全部屬於變動成本；自行購置的年使用成本是由折舊費、維修費和按天計算的運轉費組成，前者屬於固定成本，後者屬於變動成本）；
2.計算兩種方案的年使用成本取得平衡時的年使用天數；然後根據生產經營中所需服務的工作量，預計該設備正常的年使用天數，進而對上述兩種方式合理地進行取捨，爭取實現較大的節約成果。
三、某種新產品應否投產的選擇
在一般情況下，某種新產品要不要投產，主要取決於它能否打開銷路，如果通過市場需求的調查和預測，認為這種產品在盈虧臨界點以上具有較穩定的超額銷售量，使企業有利可圖，可以考慮投產，否則，不宜投產。
『貳』 量本利分析的詳細介紹
量本利分析也叫本量利分析，簡稱為CVP分析
本量利分析，包括盈虧臨界點分析、各因素變動分析和敏感性分析。
首先先引入幾個概念：
貢獻毛益（又叫邊際貢獻、邊際利潤）指銷售凈額減去變動成本後的余額。
變動成本指變動性製造成本、變動性銷售費用和變動性管理費用之和。
單位貢獻毛益，通過貢獻毛益與銷售量的比值推算。
貢獻毛益率=單位貢獻毛益/單位產品售價
或：貢獻毛益率=總的貢獻毛益/總的銷售收入
以此推算企業需要達到什麼樣的業務量水平才可以補償企業的所有成本——正好夠本，盈虧相抵。這就是盈虧臨界點分析。用公式可表示為：
BE=FC/(SP-VC)
BE表示盈虧臨界點的業務量；
FC表示固定成本；
SP表示單位產品售價；
VC表示單位產品變動成本。
『叄』 如何測算有關因素的變動對盈虧臨界點的影響
有關因素的變動對盈虧臨界點影響的分析
從盈虧臨界點的計算模型中可以看到，產品銷售價格、固定成本、變動成本以及品種結構等因素的變動都將對盈虧臨界點產生影響。
一、銷售價格變動對盈虧臨界點的影響
單位產品銷售價格（下簡稱單價）的變動是影響盈虧臨界點的一個重要因素。在盈虧臨界圖上，基於一定的成本水平，單價越高，表現為「銷售總收入線」的斜率越大，盈虧臨界點就越低，同樣銷量所實現的利潤就越多。
二、變動成本的變動對盈虧臨界點的影響
變動成本在盈虧臨界圖上表現為銷售總成本線的斜率，變動成本越大，銷售總成本線的斜率就越大，固定成本和單價不變的情況下，盈虧臨界點就越高，同樣銷量所實現的利潤就越少。
三、固定成本變動的影響
固定成本的變動在盈虧臨界圖上表現為銷售總成本線的整體平移。其他因素不變的情況下，固定成本越大，銷售總成本線越高，相應地，盈虧臨界點也越高，同樣銷量所實現的利潤就越少。
四、品種結構變動對盈虧臨界點的影響
當企業同時生產多種產品時，由於不同產品的盈利能力也各不相同，因此品種結構的變動必然要對整個企業的盈虧臨界點發生一定的影響，改變品種結構將會改變企業加權平均的貢獻毛益率。及時調整品種結構，適當地增大貢獻毛益率高的產品的比重，將會提高企業的整體盈利水平。
五、產、銷不平衡對盈虧臨界點的影響
在計算盈虧臨界點時，有一個基本假定即產銷相等，產成品庫存量沒有變化。但實際上產銷常常是不等的。
如果企業的損益表是以變動成本計演算法為基礎編制的，產銷是否平衡對盈虧臨界點的計算都沒有影響。
如果企業對外提供的損益表要以完全成本計演算法為基礎進行編制，由於當期發生的固定成本並不全部計入當期的產品銷售成本，期末產品庫存還要分攤當期固定成本的一定份額，所以產銷是否平衡就會對盈虧臨界點的計算產生一定的影響。在此情況下，應對盈虧臨界點銷售量的計算公式予以修正，將公式的分子改成「按當期由銷售產品補償的固定成本」。